广东省四月玉米、豆粕、进口鱼粉价格分析
中国饲料工业协会信息中心华南信息部 严炯钧
(仅供参考)
农业部统计,全国400个监测县2月底生猪存栏综合信息:1、生猪存栏环比下降1.5%,同比下降4.7%;2、能繁母猪存栏环比下降0.5%,同比下降5.0%。
农业部统计:1、全国规模以上生猪定点屠宰企业2月屠宰生猪1748.39万头,环比下降23.62%,同比增长37.19%;2、截至2018年2月,全国生猪出栏活重已经连续18个月超过120公斤。
商务部3月23日发布拟对自美国进口部分产品加征关税清单,其中对猪肉及制品拟加征25%的关税。
国家统计局公布,2月全国居民消费价格指数(CPI)同比上涨2.9%,其中猪肉价格同比下降7.3%,水产品价格同比上涨8.7%。国家统计局广东调查总队公布,2月广东居民消费价格指数(CPI)同比上涨3.3%,其中畜肉价格环比上涨5.3%,禽肉价格环比上涨3.0%,水产品价格环比上涨8.9%。
广州市饲料行业协会统计,广东省3月部份畜、禽、水产品均价与2月相比:中速型黄鸡、草鱼、罗非鱼、中速型黄鸡苗、白鸭苗价格上涨;白鸭、外三元生猪、白对虾、外三元猪苗价格下跌。
广东省3月部分畜禽水产品价格统计
品 种 |
1日 |
13日 |
22日 |
上月均价 |
中速型黄鸡 |
7.55 |
7.55 |
7.55 |
7.05 |
白鸭 |
4.0 |
4.2 |
4.6 |
5.13 |
外三元生猪 |
6.65 |
6.15 |
5.35 |
7.41 |
草鱼 |
6.4 |
6.3 |
6.3 |
6.2 |
罗非鱼(1斤以上) |
4.5 |
4.6 |
4.6 |
4.4 |
白对虾(40~60支/斤) |
32.0 |
32.0 |
32.0 |
36.75 |
中速型黄鸡苗(元/羽) |
2.8 |
3.1 |
3.1 |
2.06 |
白鸭苗(元/羽) |
3.2 |
3.4 |
3.2 |
3.06 |
外三元猪苗(元/40斤) |
690 |
660 |
628 |
698 |
报价单位:元/斤 报价种类:出塘价、出栏价
广州市饲料行业协会3月对广东省27种饲料原料价格跟踪统计,截至3月23日,有11个品种价格稳定,有9个品种价格下跌,有7个品种价格上涨。进口鱼粉和部分维生素价格下跌,其他品种涨跌幅度不大。其中:玉米涨30元/吨,豆粕涨20元/吨,花生饼涨50元/吨,GGDS涨120元/吨,维生素E涨4元/公斤;秘鲁产SD68%鱼粉跌400元/吨,国产超级蒸汽鱼粉跌400元/吨,维生素A跌300元/公斤,泛酸钙跌100元/公斤,维生素D3跌50元/公斤,硫酸亚铁跌0.4元/公斤。
参考3月养殖、饲料生产和原料供求状况,仅对广东省4月玉米、豆粕、进口鱼粉价格作以下探讨。
玉米弱势振荡
广东港口3月玉米价格2000-2050元/吨,呈窄幅振荡态势,高于上月的1910-1970元/吨。业内人士介绍,东北港口平舱价持续居高,到货成本催涨价格。
广东4月玉米市场价格建议关注以下动态:
一、吉林省和黑龙江省实施补贴政策。吉林省3月15日公布收购2017年产玉米的补贴政策:纳入补贴范围的玉米深加工企业和配合饲料企业,在2018年3月15日至4月30日期间采购入库,并且2018年6月30日前加工消耗省内2017年新产的玉米,每吨给予100元补贴。黑龙江省3月23日公布收购2017年产玉米的补贴政策:纳入补贴范围的玉米深加工企业和配合饲料企业,在2018年3月23日至4月30日期间采购入库,并且2018年6月30日前加工消耗省内2017年新产的玉米,每吨给予150元补贴。业内人士介绍:1、政策实施时间压缩。去年补贴政策的时间段为2016年11月1日至2017年4月30日,今年为39-47天;2、补贴金额调减。去年补贴金额200-300元/吨,今年补贴金额100-150元/吨;3、补贴政策有区域性限制,辽宁、内蒙古尚未有政策颁布,很难全面提振当前东北产区市场。
二、产区补贴政策实效不显。产区粮少价高,补贴政策实施后,刺激市场价格再度上升,但深加工企业和饲料厂暂时受益不大:1、深加工企业库存备货基本到4月下旬,加上淀粉、酒精、蛋白粉、GGDS等产品价格回落的原因,开工率就不高,所以继续收购意向不强;2、春节过后,生猪价格快速下跌,到了亏损状态。加上本来就不高的存栏水平,在未来一段时间,生猪养殖无法为饲料需求的增长提供助力。业内人士认为:1、两大消费主力都遇到“瓶颈”问题,市场交易量难以大幅增长;2、当前市场价格处于高位,若为补贴而囤粮,后期价格下跌幅度大于100-150元/吨时,企业则无利可图;3、企业在观望中储粮和临时存储粮何时出库。
三、产区余粮见底。国家粮食局统计,截至3月20日,黑龙江、山东等11个主产区累计收购2017年产玉米8520万吨,同比减少2083万吨。中储粮网2月份暂停销售,随着深加工企业春节后的采购高潮,市面粮源再度告紧。据有关机构统计,截至3月中旬,黑龙江余粮不足二成,辽宁余粮一成左右,吉林和内蒙古余粮不足三成,山东、河南余粮不足四成,河北余粮四成左右。业内人士认为:1、深加工企业产能扩张和多元主体介入市场收购后,农户余粮同比偏低;2、产区余粮偏少和阶段性的需求推高了玉米价格。
四、卖粮小高峰和进口高粱到货小高峰将重叠。国家粮食局的收购数据显示,春节前后农户售粮进度偏慢。随着气温升高,东北产区存粮难度增加,农户在春耕前将会售馨余粮。华北产区农户近期售粮进度也明显加快。资料显示,1月份(我国未对美国高粱实施“双反”立案调查前)贸易商订购远月船期的进口谷物超过600万吨。业内人士认为:1、预计3月底-4月初,产区市面将出现卖粮小高潮;2、根据有关条例,4月4日前抵港的进口美国高粱将不用征“双反税”,预计大部分订单都会抢闸到岸;3、4月玉米市场将要承受卖粮小高峰和进口高粱到货小高峰的双重压力
五、储备粮、临时储备粮将放量入市。进入3月份,中储粮网在各地恢复销售,截至3月20日,计划销售205931吨,实际成交80828吨。据悉,储备粮和临时储备粮将大量入市:1、2018年轮换玉米600-700万吨,其中东北产区400万吨;2、广东部分地区2017年轮换玉米3月中旬出库;3、预计临时储备粮3月底-4月初启动销售,每周投放800万吨,起拍价格与去年持平,三等粮黑龙江1310元/吨、吉林1360元/吨、辽宁1410元/吨、内蒙古1310-1410元/吨;4、尽管有关信息需要核实,但全国轮换粮已开始出库存,临时存储玉米销售仅仅也是时间问题,4月市场粮源紧缺状况将有所缓解。
3月中储粮网销售数据统计
日 期 |
计划销售(吨) |
实际成交(吨) |
成交率 |
起拍价(元/吨) |
成交均价(元/吨) |
3月2日(内蒙古) |
11191 |
11191 |
100% |
1832 |
1863 |
3月7日(内蒙古) |
10489 |
10489 |
100% |
1860 |
1968 |
3月13日(吉林) |
54329 |
0 |
|
|
|
3月14日(内蒙古) |
29074 |
24786 |
85% |
1858 |
1863 |
3月14日(山西) |
52841 |
24249 |
46% |
1929 |
1931 |
3月16日(山东) |
12410 |
8109 |
65% |
1940 |
1941 |
3月20日(山西) |
20783 |
2000 |
10% |
1923 |
1950 |
3月20日(湖南) |
14814 |
0 |
|
|
|
六、东北港口平舱价居高不下。资料显示,截至3月23日:1、东北港口3月份的平舱价在1910-1950元/吨区间振荡,为近年高位;2、船运费从45元/吨涨至50元/吨。业内人士认为,平舱价居高不下的主要原因:1、东北产区粮源紧缺,3月9日港口库存260.6万吨,比1月19日的库存减少141.6万吨;2、东北、华北两主产区的价格上涨;3、发运量减少,南方销区货源偏紧价格上涨,支撑平舱价。平舱价高低是货源多寡所致,储备粮和临时储备粮上市将是行情改变的关键。
(2015-2018年)3月东北港口平舱价统计
年 份 |
2015年3月25日 |
2016年3月24日 |
2017年3月23日 |
2018年3月23日 |
平舱价(元/吨 |
2440-2460 |
1900-1920 |
1580-1600 |
1920-1940 |
近月东北港口玉米平舱价、船运费统计
日 期 |
2017年 |
2018年 |
9月25日 |
10月25日 |
11月24日 |
12月22日 |
1月24日 |
2月23日 |
3月23日 |
平舱价(元/吨) |
1690-1710 |
1710-1720 |
1670-1690 |
1790-1810 |
1840-1860 |
1870-1890 |
1920-1940 |
船运费(元/吨) |
70 |
70 |
85 |
95 |
75 |
50 |
50 |
3月23日南北港口玉米价格核算(元/吨)
质 量 |
东北平舱价 |
船运费 |
广东港杂费 |
利息 |
损耗 |
到港成本 |
深圳港售价 |
利润 |
新粮 |
1920-1940 |
50 |
40 |
10 |
5 |
2025-2045 |
2020-2040 |
-5 |
七、广东港口消耗库存。广东港口2-3月的出货量都大于到货量,处于消耗库存阶段。资料显示:1、2月份玉米到货36万吨,出货78.4万吨;2、3月份玉米到货73.4万吨,出货88.4万吨。业内人士介绍:1、2-3月到货109.4万吨,出货166.8万吨,消耗库存57.4万吨;2、市场消费稳中有增,到岸成本上升,销售价格随之上涨;3、3月24日-4月13日预计有59万吨玉米抵港,这数量属维持正常供应,对价格没有冲击功能;4、若临时存储粮开始销售,持货贸易商将会降价并加快抛售存货,市面行情才会有实质性的回落。
3月广东港口国产玉米出入库统计(万吨)
日 期 |
2月24日-3月2日 |
3月3日-9日 |
3月10日-16日 |
3月17日-23日 |
国产玉米到货 |
21.7 |
17.6 |
20.6 |
13.5 |
国产玉米出货 |
15.1 |
28.6 |
25.3 |
19.4 |
周末结转 |
71.2 |
60.2 |
55.5 |
49.6 |
八、广东港口进口谷物快速出货。广东港口资料显示:1、3月进口高粱出货35.4万吨,高于上月的14.1万吨;2、3月进口大麦出货20.3万吨,高于上月的9万吨;3、3月底前,将有6.8万吨进口高粱和10万吨进口大麦到岸。业内人士认为,进口谷物快速出货的主要原因:1、进口高粱3月23日港口报价1930-1950元/吨,与玉米有80-100元/吨价差,其性价比可以接受;2、进口大麦3月23日港口报价1820-1840元/吨,与玉米有190-210元/吨价差,销量增加;3、在玉米价格维持高位的状态下,进口美国高粱(4月4日前到岸)和进口大麦都具有较强的吸引力。
3月广东港口进口高粱出入库统计(万吨)
日 期 |
2月24日-3月2日 |
3月3日-9日 |
3月10日-16日 |
3月17日-23日 |
进口高粱到货 |
0 |
4.9 |
12.8 |
6.9 |
进口高粱出货 |
7.9 |
8.2 |
10.2 |
9.1 |
周末结转 |
37.1 |
33.8 |
36.4 |
34.2 |
3月广东港口进口大麦出入库统计(万吨)
日 期 |
2月24日-3月2日 |
3月3日-9日 |
3月10日-16日 |
3月17日-23日 |
进口大麦到货 |
6.7 |
5.5 |
5.5 |
4.5 |
进口大麦出货 |
5.6 |
4.0 |
4.8 |
5.9 |
周末结转 |
28.1 |
29.6 |
30.3 |
28.9 |
综上可知,产区粮源偏紧,价格上涨。业内人士认为,中储粮轮库和临时储备粮出售对市场有强力冲击,但需时间过渡,广东4月玉米价格将弱势振荡。
豆粕受制于贸易战
广东3月豆粕价格3110-3250元/吨,先扬后抑,高于上月的2860-3010元/吨。业内人士介绍,阿根廷天气搅动国际市场,豆粕价格随行上涨。
广东4月豆粕市场价格建议关注以下动态:
一、2月进口大豆542.4万吨。海关总署统计:1、2月进口大豆542.4万吨,环比减少36%,同比减少2.1%;2、1-2月合计进口大豆1390.4万吨,同比增长5.4%。资料显示:1、3月16日国内主要地区大豆库存388.5万吨,少于年2月2日的425.6万吨;2、3月16日国内主要地区豆粕库存75.32万吨,少于2月2日的78.4万吨;3、预计3月将有87船合计536万吨大豆到港,其中12船合计74.7万吨大豆抵粤。
3月国内主要地区大豆、豆粕库存统计
日 期 |
2日 |
9日 |
16日 |
大豆库存(万吨)) |
528.45 |
470.7 |
388.5 |
豆粕库存(万吨) |
58.48 |
65.6 |
75.32 |
二、全球大豆供应维持宽松局面。美国农业部3月供需报告预测2017/2018年度全球大豆生产形势:1、全球年度末库存环比减少370万吨;2、美国产量环比持平;3、美国出口量环比减少0.35亿蒲式耳,年度末库存环比相应增加0.25亿蒲式耳;4、巴西产量环比增加100万吨,出口量环比增加150万吨;5、阿根廷产量环比减少700万吨,出口量环比减少170万吨。业内人士介绍:1、美国继续压缩出口量;2、阿根廷天气因素已被消化;3、巴西生产形势保持良好;4、全球大豆供应维持宽松局面。
三、阿根廷减产的影响力被高估。有关资料显示:1、按照正常年份产量测算,阿根廷大豆产量约占全球的16%;2、阿根廷大豆约12%用于出口,占全球大豆出口额的4.8%;3、阿根廷大豆主要用于国内加工,约有50%的豆粕在国际市场销售;4、我国2017年进口阿根廷大豆占总进口量的6.89%,没有进口豆粕记录;5、预计巴西第一季度大豆出口超过1600万吨,同比增长22%。业内人士认为:1、阿根廷大豆出口地位并不显赫,当前减产数量对国际市场和中国市场的影响被高估;2、2017/2018年度全球大豆出口数据预测,巴西大豆占46.8%,美国大豆占37.3%。巴西和美国大豆产量动态才是引发市场行情的重要因素。
四、进口大豆前减后增。有关机构统计:1、2月进口大豆542.4万吨,同比减少2.1%;2、预计3月进口大豆536万吨,同比减少15%;3、预计1-3月进口大豆1926.4,同比减少1.36%。到货量减少加上阿根廷天气入市,是近期豆粕上涨因素。船期显示:1、预计4月进口大豆870万吨,同比增长8.47%;2、预计5月进口大豆930万吨,同比减少3%;3、预计6月进口大豆1000万吨,同比增长30%;4、预计4-6月合计进口大豆2800万吨,同比增长10.68%。
业内人士认为:1、进入4月,广东地区饲料生产将全面启动,而进口大豆到货量也同时增长,豆粕供应维持宽松局面;2、豆粕价格将受制于中美贸易的摩擦程度。
五、广东地区油脂厂大豆库存下降。广东地区1-3月进口大豆到货减少,春节后油脂厂的开工率逐步回升,压榨量增加,3月16日大豆库存降至58.4万吨,为去年12月以来的最低位。业内人士介绍:1、油脂厂大豆库存压力有所缓解;2、目前市场都以执行前期合同为主,现货成交清淡,油脂厂豆粕库存4万吨属偏高;3、春节前生猪集中出栏以及春节后猪价下跌,生猪补栏受限,影响了豆粕需求,油脂厂售出豆粕未执行合同量下降;4、截至3月23日,中美贸易战对豆粕市场的影响还没显现,建议饲料厂不要过度观望,应适时补库。
3月广东地区油脂厂生产情况统计
项 目 |
2月24日-3月2日 |
3月3日-9日 |
3月10日-16日 |
豆粕均价(元/吨) |
3160 |
3226 |
3168 |
压榨量(万吨) |
19.1 |
21.0 |
22.25 |
开机率 |
60.63% |
66.67% |
70.63% |
油脂厂大豆库存(万吨) |
83.1 |
75.1 |
58.4 |
油脂厂售出豆粕未执行合同(万吨) |
223.1 |
220.2 |
211.0 |
油脂厂豆粕库存(万吨) |
4.2 |
2.9 |
4.0 |
六、广东地区豆粕预售价暂未有异动。当阿根廷天气炒作告一段落,豆粕价格正欲下调之际,美国政府却挑起贸易战,市场行情戛然而止,供需双方都在观望。美国大豆是否会卷入贸易战的旋涡?战况未明了前,广东地区油脂厂不敢报价,饲料厂不敢下单,4月豆粕预售价唯有与现货同行。请饲料厂密切关注事态发展。
广东地区油脂厂豆粕预售价
日 期 |
现货价格 |
预售价格 |
3月19日 |
3140元/吨 |
4月提货大连盘1805+ 90 约3114元/吨 |
3月21日 |
3110元/吨 |
4月提货大连盘1805+70 约3090元/吨 |
3月23日 |
3130元/吨 |
4月提货大连盘1805+130 约3190元/吨 |
综上可知,阿根廷天气带动价格上涨。业内人士认为,豆源充足,需求正常,广东4月豆粕价格将受制于贸易战。
进口鱼粉易跌难升
广东3月进口鱼粉价格环比下跌400元/吨。广州港口秘鲁产SD68%鱼粉3月1日报价14000元/吨,3月22日报价13600元/吨。业内人士介绍,秘鲁中北部渔区资源预期看好,新季鱼粉预售价低于现货。受此影响,进口鱼粉价格下跌。
广州港口2月24日-3月23日进口鱼粉出库13140吨,多于上月同期的6480吨,少于去年同期的23790吨;期间到货入库21900吨,多于出库量。广州港口3月23日进口鱼粉库存量28870吨,多于上月同期的20110吨。
3月广州港口进口鱼粉库存量统计
日 期 |
2日 |
9日 |
16日 |
23日 |
库存量(吨) |
21850 |
23420 |
27420 |
28870 |
广东4月进口鱼粉市场价格建议关注以下动态:
一、秘鲁中北部渔区预期“开门红”。海洋研究院2月24日对中北部渔区进行为期45天的鯷鱼资源考察,预计4月2-8日结束。目前发回的资料显示,鯷鱼尺寸、海水温度等数据向好。秘鲁生产部长表示,今年捕捞数量预计增长38%。据此,市场权威人士对新季配额纷纷给出各种预测:1、保守估计,新季配额200-250万吨;2、常规估计,新季配额250-300万吨;3、乐观估计,新季配额300-350万吨。业内人士介绍,秘鲁政府对第一捕季期望值较高,若条件成熟,预期新捕季“开门红”。
二、秘鲁南部渔区小禁捕不断。秘鲁南部渔区2018年上半年捕季时间为1月8日-6月30日,配额535000吨。截至3月22日,捕鱼90911吨,完成配额的16.99%,约可生产2.1万吨鱼粉。期间小禁捕不断,其中3月15日-20日为禁捕期。业内人士认为,按此进度,上半年配额将无法完成。
三、秘鲁市场预售价高于去年同期。秘鲁市场2月下旬开始预售新季SD68%鱼粉:1、5-6月船期,CNF报价开盘1800美元/吨,3月9日报价降至1730-1750美元/吨;2、6-7月船期,3月12日CNF报价开盘1740美元/吨;3、新季鱼粉预售量约14万吨,加上前捕季超售的订单,已合计售出近20万吨。随着新季鱼粉预售量约31%左右,当地鱼粉厂商观望情绪转浓,CNF报价维持1740美元/吨。业内人士介绍,秘鲁市场预售情况不算理想:1、去年同期预售新季SD68%鱼粉CNF报价开盘1500美元/吨,今年价格的吸引力不够;2、预售价与当前国内市场价格的空间足够大,但新季鱼粉最早也要7月才能到货,加上现捕捞配额未明朗,后期市场走势不清晰,贸易商持保守观望态度。
3月秘鲁市场SD68%鱼粉CNF报价统计
日 期 |
1日 |
2日 |
7日 |
12日 |
价格(美元/吨) |
1730-1750 |
1750 |
1730-1750 |
1740 |
四、1月份进口鱼粉同比增长22.6%。海关总署统计:1、1月进口鱼粉63225.575吨,同比增长22.6%;2、1月进口秘鲁鱼粉1201吨,同比减少93.3%。资料显示,秘鲁1月装船发运中国的鱼粉不足700吨,3月到货仍为低位。业内人士介绍:1、1月中旬开始,国内主要港口进口鱼粉库存持续缓慢增长,截至3月23日,库存回升至98820吨,为2010年以来同期库存量的第七位;2、秘鲁鱼粉供应出现变故后,其他国家鱼粉到货量大幅增加,迅速填补市场空缺,维持价格稳定;3、秘鲁新货鱼粉在4月将批量抵港,优质鱼粉货源偏紧情况将会缓解。
(2010-2018年)3月国内主要港口进口鱼粉库存统计
年 份 |
2010年 |
2011年 |
2012年 |
2013年 |
2014年 |
2015年 |
2016年 |
2017年 |
2018年 |
库存(吨) |
92040 |
149170 |
201000 |
105145 |
217600 |
86000 |
122800 |
113160 |
98820 |
五、广东贸易商抛售心态强烈。资料显示,秘鲁2月份的鱼粉出口量已恢复正常水平,预计4月份将有批量的新货鱼粉到货。其他国家鱼粉陆续抵港,广州港口库存续增,秘鲁新季预售价低于现货,市场利空因素令持货贸易商抛售套现心理较为强烈。3月22日,广州港口秘鲁产SD68%鱼粉现货报价13600元/吨,比月初下跌400元/吨,成交价面议。业内人士认为,在消费旺季来临之际,价格逆市下行,可见贸易商压力之大。
六、广州港口进口鱼粉库存处于增长期。资料显示:1、广州港口1-3月进口鱼粉到货量为近八年同期的第一高位;2、广州港口1-3月进口鱼粉出库量为近八年同期的第三低位。业内人士认为:1、港口进口鱼粉的出、入高低差,说明库存处于增长期;2、预计4月到货量增长,水产饲料生产旺季启动期的需求将得到有力保障;3货源增加,到岸成本下降,价格的上行通道将亮起红灯。
广州港口(2013-2018年)1-3月进口鱼粉出、入库统计
年份 |
2013年 |
2014年 |
2015年 |
2016年 |
2017年 |
2018年 |
入库(吨) |
40700 |
38700 |
37000 |
10000 |
43800 |
47470 |
出库(吨) |
31600 |
32800 |
17200 |
23900 |
38400 |
26520 |
(2010-2018年)3月广州港口进口鱼粉库存统计
年 份 |
2010年 |
2011年 |
2012年 |
2013年 |
2014年 |
2015年 |
2016年 |
2017年 |
2018年 |
库存(吨) |
38120 |
67400 |
79500 |
52100 |
85800 |
28700 |
32000 |
29370 |
28870 |
综上可知,库存增长,价格回落。业内人士认为,秘鲁新捕季即将开工,配额看好,预售价低开,广东4月进口鱼粉价格将易跌难升。